Магнит. Технический анализ акции.

Пожалуй другой такой акции, как акции компании «Магнит» нет на нашем фондовом рынке. Выросшая с октября 2008 года с локальных минимумов до августа 2015 года, своих локальных максимумов на 4878%!!!  Умопомрачительно. Всего за 7 лет!!! Я в шоке. Вернее я был в шоке все это время, пока шел рост в акции. И все время было страшно заходить. Это к вопросу о том, кто и для чего заходит на хаях. Такой вопрос возникает сейчас в акциях сбербанка, который тоже обновляет все последнее время свои исторические максимумы. Мне очень было бы интересно пообщаться с человеком, который все эти годы просто сидел и радовался росту цены на акцию, или даже что более правильно для инвестора — вкладывал еще дополнительные средства в бумагу по мере роста тренда, если есть таковые конечно. Но давайте вернемся все же к акции компании «Магнит». Как всегда совершим небольшую экскурсию в прошлое для ознакомления с эмитентом.
Магнит — это Российская компания розничной торговли, которая была основана в 1994 году. Первый магазин компания открыла в 1998 году, и стех пор стала развиваться достаточно быстро, до 2006 года, когда было начато развитие сети гипермаркетов. Первый из них открылся в 2007 году. Быстрому развитию компании способствовало развитие множества магазинов в формате «У дома», затем запуск гипермаркетов и магазинов косметики. Достаточно хорошие цены привлекают покупателей всегда. Я и сам пользуюсь магазинами «Магнит», расположенными в нашем городе. Магнит
Вот данные с сайта компании: «Магнит» является абсолютным лидером розничного рынка в России по таким показателям, как объем продаж, количество магазинов, торговая площадь, географический охват, темпы роста, рентабельность, рыночная капитализация и другие. По состоянию на 31 марта 2016 года сеть «Магнит» насчитывала 12 434 магазинов: 9 715 магазина у дома, 225 гипермаркетов, 157 магазинов «Магнит Семейный» и 2 337 магазин дрогери.
В апреле 2006 компания провела IPO и стала торговаться на нашей бирже ММВБ и бирже РТС с мая месяца 2006 года. Технический анализ итогов торгов мы сейчас и проведем. Как всегда начнем с наибольшего таймфрейма, в данном случае это месячные графики. Открыв торги ценой в 810 рублей за акцию, цена акции в течении 2 месяцев упала до 600 рублей, после чего начался рост до 1400 рублей. И такой диапазон торговли сохранялся вплоть до кризисного 2008 года, в октябре которого цена акции опускалась до минимальных исторических значений в 260,04 рубля за бумагу. Вот знать бы, верно? Но есть технический анализ акций, который работает, он помогает находить точки входа и фиксировать прибыльные позиции тем, кто действует не по стратегии «Купил и держи» а немного управляет своим капиталом. Рост продолжался вплоть до 2011 года, когда произошла действительно коррекция в 40% к росту. От максимумов 4475 до минимума 2560. Вот после такой настоящей коррекции пошла не менее настоящая волна роста, пробив сопротивление в районе 4200 рублей за бумагу в октябре 2012 года, цена ускорила рост и в декабре 2013, т.е. чуть больше чем за год выросла до 9200 рублей за акцию. Это порядка 120% роста. Очередная коррекция, без которой не бывает и роста, случилась и в этот раз, цена откорректировавшись до 7000 рублей, снова привлекла покупателей в актив, и в очередной волне роста, цены достигли исторического максимума 12944 рубля в моменте за акцию. И снова коррекция. На момент написания статьи: 31 мая 2016 года, коррекция достигает 27% и цена соответственно 9431 рубль за акцию. Вполне вероятно, что цена опустится снова к цифре в 7000 рублей за бумагу. Цена находится ниже уровня 9500, похоже на коррекционный рост к падению. По этим графикам пока большего не скажешь. Магнит месячные графики  Давайте спустимся на уровень ниже и рассмотрим недельные графики.
Возросшая волатильность начала года превратила торги этой ценной бумаги в пилу. Но глобально тренд в акции все же медвежий. и куда может утащить этот биржевой медведь, до каких глубин, никто не ведает. я обозначил на графике прямыми линиями вершины волн, которые все время понижаются с августа уже 2015 года. и чтобы сломить этот тренд, необходимо цене закрепится выше хотя бы одной из этих недосягаемых пока высоток. Да и скользящая средняя указывает нам на нисходящий тренд, лишь подтверждая падение. Все развивается в лучших традициях теории Доу. Я ее полюбил просто в последнее время. Теорию имею ввиду. Пока среднесрочный мой прогноз для данной акции отрицательный. Вообще нет для меня сейчас входов в бумагу именно с инвестиционными целями, разве что для получения дивидендов, табличку с которыми я приведу ниже. Со спекулятивными сколь угодно много на различных таймфреймах, благо ликвидность которая присутствует в этой голубой фишке позволяет спекулировать ею без особых проблем. Магнит недельные графики   Ну и давайте рассмотрим более мелкие таймфреймы.
Дневной график. На нем видим действительно пилу, которая с конца 2014 пилила в диапазоне 9600 — 12300 рублей за акцию. И все таки пропилила брешь в обороне быков и цена ушла и закрепилась ниже уровня бывшей поддержки. А теперь это сопротивление отталкивает от себя приближающуюся цену как неродную. И уже месяц с лишним акция застряла в небольшом для нее диапазоне 8800-9500. И по этому дневному графику предполагаю больше вероятность падения, чем рост. Возможно на высоту этого канала. Примерно в район 7000 или чуть ниже, но вероятнее всего 7000, так как эта цифра дублируется анализом месячных фреймов. Но этот сценарий отменится если цена зайдет в канал и закрепится там. Магнит дневные графики
И часовой график, для более точного понимания ситуации именно сейчас, в моменте. Видно, что цена, упав в конце апреля на уровень 8800, образовала поддержку, от которой несколько раз отскакивала, тем самым укрепляя ее. Судя по графику, у цены есть много препятствий в виде сопротивлений на пути к росту, и только одна поддержка от падения. Пока конечно видна попытка роста, ограниченная все тем же уровнем 9500, пока он не пройден, о росте говорить нельзя.Магнит часовые графики
Просмотрев финансовый отчет компании по МСФО за 2015 год, видно что показатели к предыдущему — 2014 году несколько ухудшились. Стало меньше активов. Буквально на чуть-чуть уменьшились обязательства компании. Уменьшилась выручка, увеличились финансовые расходы. Уменьшился совокупный доход. Прибыль на акцию в 2015 году $10.25 а в 2014 $ 13.13, что на 28% меньше. Отсюда видимо и снижение цен на акцию. Фин.показатели ухудшаются — инвесторы закрывают позиции. Все логично.
На мой взгляд немного рано инвестировать в акции компании «Магнит». Сначала нужно дождаться хотя бы внятной повышательной динамики, прежде чем покупать на долгосрок акцию. Немного должны улучшится финансовые показатели. Время есть для этого, покупать в портфель не вижу смысла в медвежьем тренде, только если потом усреднять покупку, если уж не втерпеж совсем.
Ну и обещанная табличка с дивидендными выплатами.Магнит Дивиденды
Удачных всем трейдов. Не давайте эмоциям победить свой разум.

31/05/2016

Поделиться в соц. сетях

Опубликовать в Facebook
Опубликовать в Google Buzz
Опубликовать в Google Plus
Опубликовать в LiveJournal
Опубликовать в Мой Мир
Опубликовать в Одноклассники
Опубликовать в Яндекс

Добавить комментарий

Войти с помощью: 
�������@Mail.ru ���� �� �����. �������� ������